「成長、ビジネスモデル、割安」で考える中長期投資
けんさん
9644タナベ経営分析できました。落ち着いた企業ですね。成長が弱く株価と一致してます。3.0です。
タナベ経営は日本型コンサルティング会社です。マッキンゼーやボストンコンサルティングといった外資系とは違い、中小企業などに経営アドバイスなどを、低価格で行っています。10万～100万円ぐらいのビジネスが多いようです。
ビジネスモデルに目を移すと、顧問契約などで定期収入のものもありますが特筆すべきほどでもありません。ただ、コンサル業は1件1件がオーダーメイドのようなものなので、競争激化は想像しづらい業態です。営業利益率はコンスタントに7～10％程度で安定。コンサルにしては利益率は低めでしょうか。
成長面は年間3％～5％程度の緩やかな成長です。株価は予測PER16.0で、成長相応です。
株価がずっとヨコバイでも不思議じゃありません。3.0です。
名前:ヒャッホー上田 投稿日：2014/12/20(土) 15:49:19
ID：21b86d317
すぽさんこんにちわ。
早速ですがエラン6099の分析をお願いします。
病院や介護施設に身の回り品をレンタルする会社です。
開拓率はまだまだ低く、高齢化による市場の拡大と共に業績が伸びていくとおもいます。
ただ、参入障壁が低い気がします
現在かなり割高ですので購入するのは先になりそうですが、よろしくお願いします
名前:すぽ 投稿日：2014/12/21(日) 08:25:11
ID：57b1788a0
ヒャッホー上田さん
6099エラン、了解しました。しばらくお待ち下さいね。
わかりやすい分析ありがとうございます。
業績は悪くないが成長性はぼちぼちなんで株価ヨコヨコで、配当て優待の手帳を頂戴し続けます。
ありがとうございました。